Philip Morris International Inc., yang memproduksi dan menjual rokok Marlboro di luar AS, telah mulai menguji minat investor untuk menjual sahamnya di Indonesia senilai lebih dari $1.5 miliar, menurut orang-orang yang mengetahui situasi tersebut, dalam apa yang akan menjadi salah satu penjualan saham terbesar di Asia Tenggara. Asia tahun ini.
Philip Morris yang berkantor pusat di New York sedang berbicara dengan calon investor untuk menempatkan sahamnya di PT HM Sampoerna Tbk. melalui penawaran umum terbatas dan berharap dapat mulai menerima pesanan mulai 21 September, kata salah satu sumber. Sumber lain mengatakan keputusan untuk melanjutkan akan bergantung pada kondisi pasar.
Penjualan ini akan memungkinkan Philip Morris untuk mematuhi peraturan bursa saham yang masih berlaku yang mengharuskan semua perusahaan yang tercatat di Indonesia untuk memiliki setidaknya 7.5% saham mereka di tangan publik. Philip Morris saat ini memiliki 98.2% dari unit tersebut, yang memiliki kapitalisasi pasar sekitar $23.6 miliar.
Philip Morris merupakan produsen rokok terkemuka di Indonesia, pasar rokok terbesar kedua di dunia setelah China. Mengingat terbatasnya jumlah saham PT HM Sampoerna Tbk. (HMSP.JK) yang diperdagangkan secara bebas, belum jelas berapa harga saham yang akan dijual kepada investor.
Jika berhasil, transaksi ini akan menjadi transaksi pasar ekuitas terbesar kedua di Asia Tenggara setelah penawaran umum perdana senilai $1.7 miliar oleh Jasmine Broadband Internet Growth Infrastructure Fund (JASIF.TH) Thailand pada bulan Januari. Aktivitas transaksi di kawasan ini melambat karena pasar yang tidak stabil dan Indonesia merupakan salah satu yang paling terdampak.
Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) Indonesia turun 15.6% sepanjang tahun hingga penutupan hari Selasa, yang merupakan kinerja terburuk di Asia. Pasar telah diguncang tahun ini oleh kombinasi berbagai peristiwa negatif. Permintaan yang lebih lemah dari perkiraan dari Tiongkok telah menekan harga komoditas, yang telah merugikan produsen dan eksportir Indonesia. Di dalam negeri, rencana Presiden Joko Widodo untuk meningkatkan pertumbuhan ekonomi melalui belanja infrastruktur telah menemui kekecewaan karena proyek-proyek gagal matang dan pemerintah meluncurkan kebijakan proteksionis baru.
Pada akhir Juni, Philip Morris mengumumkan bahwa unit tersebut telah melibatkan bank investasi untuk membantu mengevaluasi berbagai opsi guna memenuhi persyaratan wajib bursa saham untuk menerbitkan saham baru, yang mulai berlaku pada 30 Januari 2016. Pernyataan tersebut tidak menyebutkan nama bank atau jumlah yang akan dihimpun, dan Philip Morris menolak memberikan perincian lebih lanjut.
Goldman Sachs Group Inc., Credit Suisse Group AG, CitiBank Inc., JP Morgan dan perusahaan lokal Mandiri Sekuritas mengelola penempatan saham.
Para bankir akan bertemu investor di Indonesia, Singapura, Hong Kong, Malaysia dan London selama sekitar dua minggu untuk mengukur minat terhadap saham Sampoerna, kata salah satu sumber.
Sampoerna menjual rokok kretek dan merupakan distributor merek Marlboro milik Philip Morris di Indonesia. Saham tersebut akan menghasilkan tambahan uang tunai bagi Philip Morris tanpa melepaskan kendali apa pun dalam bisnis di Indonesia. Jika berhasil, penjualan tersebut akan menjadi divestasi terbesar di Indonesia tahun ini.
